原文作者:Variant Fund

原文編譯：深潮 TechFlow

新年伊始,Variant Fund 談到他們的期待 2024 年度投資項目。以下是他們對初創(chuàng)公司的期望，包括客戶支付客戶體驗、DeFi 工具、游戲、賭博、市場預(yù)測等方面。

加密支付基礎(chǔ)設(shè)施

目前，利用數(shù)字貨幣技術(shù)改善全球支付的機(jī)會很大。然而，對于用戶和開發(fā)人員來說，使用數(shù)字貨幣進(jìn)行支付和數(shù)字貨幣與傳統(tǒng)支付軌道之間的轉(zhuǎn)移仍然具有挑戰(zhàn)性。在加密支付價值鏈中，有許多機(jī)會可以消除開發(fā)者、客戶和企業(yè)之間的摩擦。

機(jī)構(gòu)級 DeFi

從中期來看，隨著數(shù)字貨幣與傳統(tǒng)金融大部分領(lǐng)域的結(jié)合，它們之間的差異將會消失。我們?nèi)杂袡C(jī)會建立高性能的金融應(yīng)用程序和基礎(chǔ)設(shè)施，充分利用加密貨幣的功能，為當(dāng)前的數(shù)字貨幣客戶提供服務(wù)，并逐步增加包括機(jī)構(gòu)客戶在內(nèi)的新客戶。

以消費(fèi)者為中心的交易

Variant 投資伙伴。投資伙伴 Geoff Hamilton 我認(rèn)為圍繞購買和銷售加密貨幣的應(yīng)用程序有很大的設(shè)計空間，可以為用戶提供非常有吸引力的感覺。為當(dāng)前和未來的客戶提供更多與數(shù)字貨幣互動的選擇將使他們受益匪淺。

信息市場

關(guān)于信息市場，投資合作伙伴 Alana Levin 和數(shù)據(jù)科學(xué)家 Jack Gorman 我認(rèn)為區(qū)塊鏈使兩種信息市場更容易建立：獲取當(dāng)前數(shù)據(jù)的市場和創(chuàng)建新數(shù)據(jù)的市場。前者是關(guān)于定價瀏覽和消除信息不對稱；一個例子可能是支付特定消費(fèi)者行為或人口數(shù)據(jù)的證明。后者側(cè)重于通過獨(dú)特的當(dāng)前數(shù)據(jù)聚合或促進(jìn)新的交換機(jī)制來觀察以前看不到的信息。這一類別中的例子可能看起來像一個新的定價風(fēng)險結(jié)構(gòu)，參與鏈上的模擬或真實的流動性預(yù)測市場。數(shù)據(jù)的金融化已經(jīng)存在 Friend.tech 的 keyholder rooms、Polymarket 和 Arkham 的 Intel Exchange 體現(xiàn)在其他功能中，這是給以前難以發(fā)現(xiàn)的信息賦予價值的一種新方式。

支付應(yīng)用程序

未來，以產(chǎn)品為導(dǎo)向的支付應(yīng)用程序，特別是小額支付，可能會有很大的機(jī)會。這些應(yīng)用程序使用加密軌道，創(chuàng)造了進(jìn)入新市場或擴(kuò)大市場的機(jī)會：通常避免貨幣兌換費(fèi)，看不到全球受眾，支付意愿低于傳統(tǒng)用戶的客戶等。

新的命名空間

投資合伙人 Alana Levin 感覺，感覺子域(Subdomains)被低估了，這些數(shù)字資源具有可驗證的所有權(quán)。向受信任方(如父組織)發(fā)放子域有助于證實實體的合法性。慈善組織就是一個典型的例子：根據(jù)美國聯(lián)邦貿(mào)易委員會的估計，慈善欺詐造成的年損失高達(dá)數(shù)億美元。向注冊慈善組織授予可驗證子域的可信發(fā)行人可以創(chuàng)建一個有用的日志，記錄哪些組織是真正合法的。

隱私基礎(chǔ)設(shè)施

隱私基礎(chǔ)設(shè)施正處于極早的階段。從其龐大的規(guī)模來看，這一類別令人興奮。我們堅信，從長遠(yuǎn)來看，大多數(shù)鏈條狀態(tài)都是私有的，因為它給市場效率、可靠性和消費(fèi)者偏好帶來了優(yōu)勢。運(yùn)用 FHE、ZK、MPC 和 TEE 所有的解決方案都有不同的衡量方法，使每個解決方案都適用于不同的應(yīng)用程序。基礎(chǔ)設(shè)施層設(shè)計空間廣闊，機(jī)遇巨大。

Uniswap V4 Hook 市場

投資合伙人 Derek Walkush 表示,DeFi 其中最令人興奮的新設(shè)計之一已經(jīng)出現(xiàn)：Uniswap V4 hooks,這種插件用于設(shè)計具有獨(dú)特特點(diǎn)和功能的池，如新的拍賣機(jī)制、成本設(shè)計等。基于意圖的交易協(xié)議(如 UniswapX)鏈上和鏈下的流通變得越來越模糊。因此,Hook 逐漸成為 DeFi 機(jī)制設(shè)計的新前沿；它們是為了使鏈上的流通性比較 CEX 流通性更具競爭力，DEX 投資者現(xiàn)在可以利用這種流動性了。

博彩應(yīng)用

像 Mr. Beast 這樣的頂級創(chuàng)作者創(chuàng)作的視頻觀看量可以和 NFL 比賽的觀眾數(shù)量相當(dāng)。體育投注的應(yīng)用已經(jīng)存在，但現(xiàn)在社交媒體和“優(yōu)秀在線游戲”的玩家（如創(chuàng)作者）足夠大，可以有自己的投注和預(yù)測感受。它被視為社交媒體上的數(shù)字貨幣體育賭博。

現(xiàn)實世界 MMORPG

Stepn 展示了數(shù)字貨幣生活習(xí)慣游戲的潛力，這些游戲以移動為主 Web2 類感覺，游戲化 IRL 活動(如跑步)和基于訂閱的資產(chǎn)(如可降解運(yùn)動鞋) NFT)。然而,Stepn 也有缺陷：游戲大多是單人游戲，使用復(fù)雜的代幣經(jīng)濟(jì)，而且過于金融化。圍繞社會習(xí)慣，結(jié)合激勵制度和可驗證的鏈外行動，新現(xiàn)實世界的游戲取得了巨大的成就。

鏈上人工智能代理市場鏈上的人工智能代理市場

投資合伙人 Mason Nystrom 我認(rèn)為，隨著加密人工智能代理變得越來越復(fù)雜，開發(fā)人員將設(shè)計代理來執(zhí)行特定的任務(wù)。與其建立一個必須知道如何做一切的代理，不如讓通用代理從其他特定的代理那里購買服務(wù)。加密 AI 代理市場將允許人們購買有針對性的服務(wù)咨詢，或在平臺或游戲中交易訓(xùn)練有素的客戶應(yīng)用代理（如 Parallel Colony NPC、ASM 大腦、Frenrug 等)。

鏈上的信用體系

數(shù)據(jù)科學(xué)家 Jack Gorman 他說，雖然區(qū)塊鏈設(shè)計是一個不需要信任的系統(tǒng)，但仍然很難信任區(qū)塊鏈上的各種參與者。我認(rèn)為建立一個使用區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)的信用系統(tǒng)是一個很大的機(jī)會，它可以幫助我們信任我們的互動合同和參與者。信用體系不僅可以輕松防止欺詐者或空投女巫攻擊者等不良行為者，還可以獎勵區(qū)塊鏈上的良好行為，在無擔(dān)保貸款或自由職業(yè)者市場中發(fā)揮作用。